Nibiru: огляд нового ICO на Coinlist

Деталі сейлу:

• пропозиція токенів для ICO: 60 000 000 NIBI (команда проєкту також може виділити додаткові 60 000 000 NIBI);
• вартість одного токена: $0,05;
• розподіл: 10% NIBI, що виділені для ICO, стануть доступними приблизно 26 лютого 2024 року, а решту токенів буде рівномірно розподілено протягом одного року;
• діапазон алокації: $50–$2000.

Для участі в токенсейлі користувачам необхідно заздалегідь поповнити на Coinlist свій рахунок на бажану суму. Переможці зможуть придбати NIBI за USDT і USDC. Той, хто використає максимальний обсяг купівлі ($2000), матиме змогу подати запит на додаткову алокацію ($100–$2000).

Одна з вимог щодо участі в цьому ICO — наявність адреси Nibiru. Для цього вам потрібно буде створити (якщо ви цього ще не зробили) криптогаманець Keplr і під’єднати його на офіційному сайті проєкту. Після цього Nibiru автоматично створить вашу адресу, яку можна буде скопіювати у верхньому правому куті вебсторінки.

Nibiru Chain — це L1-блокчейн та екосистема смартконтрактів, яка забезпечує підвищену продуктивність операцій. Розробники стверджують, що мережа може обробляти 40 000 TPS (транзакцій на секунду). Для порівняння: максимальний теоретичний TPS Ethereum — 47,7.

На відміну від більшості блокчейнів, які використовують EVM (Ethereum Virtual Machine), Nibiru Chain обрала альтернативний шлях — Wasm VM. Мережа побудована на Cosmos, тому може взаємодіяти з апчейнами в його екосистемі за допомогою IBC (Inter-Blockchain Communication Protocol).

Паралельне виконання транзакцій. Nibiru Chain використовує рішення для одночасної обробки кількох транзакцій, підвищуючи масштабованість мережі.

Безпека. Nibiru використовує механізм виконання Wasm, який захищає блокчейн від таких атак, як реентерабельність, арифметичне переповнення та short address attack.

Комплексний набір інструментів для створення dApps. Розробники отримують доступ до Nibi-Indexer для відстеження даних блокчейну, Nibi-Oracle — для інтеграції даних off-chain у блокчейн, а також можливість обирати середовище виконання між EVM та Wasm VM.

На базі Nibiru побудовані dApps у таких категоріях, як DeFi, GameFi, RWA (real-world assets), NFT, мости тощо. Мережа також підтримує взаємодію з Avalanche, Arbitrum, Ethereum та ще шістьма блокчейнами.

З лютого по вересень 2023 року Nibiru провела чотири фази ITN (Incentivized Testnet), упродовж яких користувачі виявляли активність, спрямовану на розвиток проєкту. За три місяці після завершення останньої фази команда анонсувала ейрдроп NIBI на суму $7,5 млн.

Токени розподілили між 44 300 учасників. Максимальна кількість NIBI на адресу становила 3430, а мінімальна — 12,5. Причому лише 180 користувачів отримали дроп по 1000 й більше токенів.

Ця інформація може допомогти учасникам тестнету зрозуміти бажану ціну продажу NIBI. Середня кількість NIBI серед більшості (усі, крім 180 щасливчиків) — 160 токенів. Підтримка однієї ноди коштує близько $10 на місяць, а отже нодери могли витратити від $10 до $70 (тривалість тестнету — 7 місяців).

Тобто щоб окупити мінімальні вкладення середньостатистичного користувача, NIBI має коштувати $0,0625 ($10/160 NIBI), а максимальні — $0,4375. Нагадаємо, що ціна купівлі NIBI на ICO — $0,05.

NIBI — це нативний токен блокчейну Nibiru Chain. Його загальна пропозиція становить 1,5 млрд токенів, а FDV (капіталізація з урахуванням всієї емісії токенів) — $75 млн.

Він має важливу роль у забезпеченні механізму консенсусу Proof-of-Stake та децентралізованого управління за допомогою голосувань. Токен також використовується для сплати комісій за обробку транзакцій.

Особливість NIBI — механізм роялті Dev Gas, за допомогою якого розробники одержують половину кількості NIBI, що були витрачені на комісії за використання їх смартконтрактів. Це якби Uniswap або Aave заробляли половину газу в ETH.

Згідно з документацією на сайті проєкту, NIBI буде розподілено за такими групами:

• спільнота — 60%; 
• команда — 21%;
• seed — 8,5%;
• private — 10,5%.

Токени, що виділені для команди, seed- і private-інвесторів, будуть лінійно розблоковані протягом трьох років через рік після TGE (подія генерації токенів), а от інформації щодо принципу розподілу токенів для спільноти немає.

Єдина відмінність між токеномікою на сайті та в таблиці — частка виділених коштів для команди та private-інвесторів:

• для private — було 16,13%, а стало 10,5%;
• для команди — було 15,35%, а стало 21%.

Оскільки токени цих двох груп будуть заблоковані під час TGE (інформація з документації Nibiru), можна припустити, що розподіл NIBI для решти власників токенів залишиться таким самим.

Зважаючи на дані, що наведені в таблиці вище, під час TGE токени будуть розблоковані для таких підгруп і становитимуть таку частку від загальної пропозиції NIBI:

• Community Reserve — 0,08%;
• Strategic Reserves — 1,58%;
• Airdrop: Retroactive ITN — 0,25%;
• Airdrop: Gamified Engagement Airdrop — 0,1%;
• Validator Delegations — 1%;
• Ecosystem Grants (from before mainnet) — 0,05%;
• CEX Liquidity / Market Maker — 1%;
• Public Sale (e.g. CoinList / Republic) — 0,8%.

Нагадаємо, що проєкт виділив 60 млн NIBI для проведення ICO на Coinlist, і ще такий самий обсяг може бути додатково наданий на розсуд команди Nibiru. У першому випадку (додаткових токенів не буде) частка NIBI на TGE для переможців ICO становитиме 0,4% від загальної пропозиції, а в другому (токени буде виділено) — 0,08%.

Зрештою, можна припустити, що частка токенів, які будуть доступні на TGE, — від 4,951% до 5,351% від загальної пропозиції. В еквіваленті NIBI це значення становитиме від 74 265 000 до 80 265 000.

Помноживши це значення на первинну вартість токена, отримаємо попередню ринкову капіталізацію проєкту в діапазоні від $3,7 млн до $4 млн. Для порівняння: такий самий показник попереднього сейлу на Coinlist, проєкту zkLink, становив $20,4 млн.

Тепер порахуємо кількість NIBI, які перебуватимуть в учасників тестнету, ICO та інших спекулянтів:

• Airdrop: Retroactive ITN — 0,25%;
• Public Sale (e.g. CoinList / Republic) — від 0,4% до 0,8%.

Ми не враховуємо решти груп, оскільки їхні NIBI призначені для підтримки роботи екосистеми, спільноти, торгівлі на CEX тощо. А токени підгрупи Airdrop, Gamified Engagement Airdrop, ймовірно, будуть роздані спільноті у майбутньому.

Отже, під час TGE «уразливі» до продажу групи контролюватимуть від 0,65% до 1,05% загальної пропозиції NIBI або лише від 13,2% до 19,5% усіх доступних на TGE токенів.

Орієнтовну вартість NIBI можна розрахувати, зіставивши його з конкурентами. Команда проєкту порівнює Nibiru із Solana, Aptos, Arbitrum і навіть Ethereum. Однак, на нашу думку, його найближчий конкурент — Sei.